Основы знаний для инвестора: покупка пая в ПИФ

Вложения в ПИФы эффективны, поэтому и привлекательны для вкладчиков, не имеющих соответствующего опыта на рынке покупки и продаже ценных бумаг.

Не каждый человек может рискнуть, самостоятельно купить пакет акций или найти желающих сделать это на паях. Намного выгоднее и легче поручить управляющей компании подобрать для приобретения ценные бумаги, передать их для сохранности третьему лицу, а также доверить ведение операций покупки и продажи ц/б на фондовом рынке для получения хорошей прибыли. Что же нужно знать инвестору, если управляющая компания берет на себя всю ответственность? Чтобы приобрести пай в ПИФ, нужно владеть базовыми знаниями о его экономической сущности, а также знать главные принципы его функционирования.

Выгода для инвестора

Ценные бумаги – это инвестиционный портфель фонда. Когда инвестор преобретает долю фонда, он овладевает миниверсией инвестиционного портфеля. К примеру, за цену десяти акций человек, владеющий паем, может получить долю акций, которые находятся в портфеле. Например, вы можете купить акции Полюс Золото. Это выгодное инвестирование.

Денежные средства хранятся на ранее открытом счете в банке или на счете брокера, занимающегося торговлей на бирже. Фирма, депозитарий и брокеры – это не собственники ПИФа, они работают за некое вознаграждение от всей стоимости фонда.

Собственниками инвестированных в ПИФ средств являются пайщики (люди, купившие долю в фонде). В акциях компания указывается как владелец, только ставится пометка «доверительное управление». О стоимости ценных бумаг разных компаний читайте в разделе биржа акций.

Приобретение ПИФ

Инвестор может приобрести пай у управляющей компании или ее агента. При этом цена бывает расчетной и начальной. По начальной стоимости делаются покупки при формировании фонда. Но в случае, когда фонд уже сформированный, пай преобретается по цене, рассчитанной на данный момент.

Покупку производят на основании безотзывной заявки. Все права на инвестиционные доли прописаны на списках владельцев.

Перед приобретением заполняются такие документы: заявление на покупку, на открытие счета в реестре и анкету. Расчет производится в кассе банка (зачастую он одновременно является агентом компании).

Закрытые паи инвестиционных фондов покупают в любое время на вторичном рынке, но это должно позволяться Правилами.

ОАО «Сбербанк России» позволяет клиентам совершать внебиржевые сделки РЕПО, инвестировать деньги в покупку ПИФов, драгоценных металлов и памятных монет.

Определение цены

Сумма вхождения определенного инвестора в ПИФ не всегда ровняется стоимости пая. Обычно эта сумма намного ниже. Например, минимальный порог – 200-1000 рублей. Но зачастую стоимость намного выше. Если стоимость равна 5000 рублей, а инвестор сделал внос в размере 1000 рублей, то ему начислят 0,2 части. Затем человек может начислять каждый месяц небольшие суммы.

Как же рассчитывается доход? Сумма прибыли – это разница между начальной и текущей стоимостью пая, при условии ее роста. При уменьшении цены инвестор несет убыток.

Условия обмена

Часто в управлявшей компании представлена широкая линейка разных ПИФов. Тогда для инвестора очень удобно обменивать пай одного фонда на другой. Наиболее выгодно совершать подобный обмен при кризисных колебаниях на биржевом рынке. К примеру, рискованные акции можно обменивать на пай фонда, где приобретены облигации.

Обычно возможность обмена регламентируется Правилами доверительного управления. Эта операция возможна лишь для открытых ПИФов.

Сначала оставляется заявка на обмен, затем в выбранный фонд передается имущество или денежные средства.

При свершении обмена фирма не берет комиссии, надбавки и подоходного налога. Обмен совершает компания и ее агенты.

Когда наиболее выгоднее делать покупки?

Перед приобретением пая необходимо тщательно изучить тенденции фондового рынка. Лучше брать его после быстрого падения рынка. Если же наблюдается его длительный рост, не стоит покупать. Просто после роста обычно рынок падает. На данный момент на внебиржевом рынке Америки доступны акции Газпрома.

Если инвестор ориентирует покупку на долгосрочную перспективу, то не важно, когда его приобретать. В таком случае намного важнее не сделать ошибку при выборе управляющей компании.

Часто человек не хочет ничем рисковать. Тогда ему лучше приобретать паи смешанного типа. Если ожидается падение рынка, управляющая организация переведет денежные средства в самый надежный эквивалент.

ПИФы – это замечательный способ инвестирования для тех людей, которые не являются профессионалами на рынке ц/б. Инвестор должен знать основы фондового рынка, научится правильно выбрать тип ПИФа и управляющую компанию.